退休人士都希望过上“老有所养、老有所医、老有所学、老有所为、老有所乐”的退休生活。但是，富足的养老生活需要一定的物质基础。退休人士收入的主要来源是养老金，对养老金的依存度较高，做好养老金理财规划是提高退休生活质量的重要环节。

　　投资目标稳健

　　由于年龄的增长，退休人士医疗、保健方面的支出会有比较大的增加。同时，因为有较多的时间，旅游、休闲方面的支出也会有所增加。此外，退休人士需要稳定的现金流应付日常生活开支。
　　退休人士财务上的特点决定了其理财的原则是“生活有保障、债务要控制、投资要稳健、收益要适度”。
　　首先，要解决生活保障问题。退休人士一般收入有限，在个人健康和家庭财产方面都没有较强的风险承担能力。所以，退休人士理财的第一步就是提高自身的风险抵抗能力，购买必要的医疗、财产、个人意外保险。像最近各地政府推出的农保转城保计划和合作医疗计划对中老年人都是非常实惠的养老保障计划，应该尽可能去参保。同时，退休人士由于收入减少，个人偿债能力会变弱。所以应尽量减少个人债务，不要新增负债，保持收支平衡。如果个人有按揭贷款，应优先还款。
　　在投资上，退休人士的养老金投资要以低风险的理财产品为主，以超越通货膨胀为目标。投资的品种要以保本为主，期望收益率要适度。国债、保本基金、债券基金等投资品种都可以考虑，或者以基金定投的方式投资股票基金，购买黄金、房产等。在投资期限方面，可以选择投资期限较长，但有一定的流动性的理财产品，这类理财产品每年有固定的分红或可以部分退出，以保证每年个人消费的需要。

　　收益灵活适度

　　笔者认为以下产品比较贴合退休人士的理财需要，列出来供参考。
　　安心系列银行理财产品。安心系列人民币理财产品是农业银行的自有人民币理财产品系列，是农业银行以投资于银行间债券市场、货币市场、资本市场等的金融资产为支撑，向公众发售的具有较高收益的人民币理财产品。产品按投资期限可分为安心得利系列和安心快线两种，安心得利系列是投资期限固定的产品，安心快线是投资期限不固定的开放型产品。
　　安心系列具有1天、7天、1个月、2个月、3个月、6个月、9个月、1年等不同期限的产品，收益率比同期的银行存款高20%-50%，非常适合一些追求稳定增值的退休人士做长期投资。
　　如果退休人士想在手中保存一点流动性强的资产，像活期存款一样可以随时提取的话，货币基金就非常适合。货币基金是一种开放式投资基金类型，主要投资于短期货币工具，如国库券、银行大额可转让存单、商业票据等，流动性好、安全性高、风险性低、投资成本低。货币市场基金还有个俗称，叫“准储蓄”，与银行储蓄有着几乎同样的安全性，因此受到投资者的普遍欢迎。我国货币市场基金可投资的金融工具限于以下范围：现金、银行协议存款或大额存单、短期债券、短期债券回购、央行票据等具有良好流动性的金融工具。为控制风险，货币市场基金并不投资于股票、低信用的企业债等。
　　货币市场工具的到期日通常很短，货币市场基金投资组合的平均期限一般为4至6个月，因此风险较低，其价格通常只受市场利率的影响。货币市场基金通常不收取赎回费用，并且其管理费用也较低，货币市场基金的年管理费用大约为基金资产净值的0.25%到1%，比传统的基金年管理费率1%到2.5%低。货币市场基金因其投资于货币市场的特点，收益较一般活期存款高，目前年收益率略高于同期定期银行存款收益。加上货币基金实行的是T+3赎回操作，资金使用的灵活性很大。总结货币基金的特点，就是“活期的弹性、定期的收益”。
　　同时，像农业银行的实物黄金投资也比较适合中老年投资者。目前农业银行的传世之宝实物黄金产品是纯度达99.99%的投资金，价格紧贴国际市场，农业银行还可回购。实物黄金的投资起点也不高，10克即可投资，也就是不到4000元人民币就可投资黄金。储备一定量的实物黄金抵御通货膨胀是国际上家庭理财的通常做法，目前退休人士也可以选择合适的时机投资一些黄金作为家庭资产储备。
　　作者系CFP国际金融理财师